Dr. Wouter J. Keller 의 Balanced BAA, Aggressive BAA 전략과 이를 기반으로 과최적화 시킨 Overfitted BAA II 의 2023년 1월 결산을 알아보자. 1월에는 모든 전략이 현금 (BIL) 보유였다. 루틴 차원에서 추세를 파악해보자. 전략 대한 설명은 맨 하닥에 링크를 걸어둔 이전 포스팅을 참고하기 바란다.
배당 수익률을 모두 재투자했다고 가정했고, 백테스팅 기간은 2005.1 부터 2023.1까지이고 모멘텀 계산을 위한 초반 lagging period 를 빼면 2006.2 부터 총 16.9 년 이다. 2008년 (금융위기), 2020년 (코로나), 그리고 2022년 (고인플레이션, 고금리) 을 포함하고 있어서 모델를 테스트하기에는 충분한 기간인 것 같다.
BAA_G12_T6: Balanced BAA
BAA_G4_T1: Aggressive BAA
BAA_Y1: Overfitted BAA II
최근 월 수익률
| 전략 | 2023년 1월 수익률 |
| BAA_G12_T6 | 0.284 |
| BAA_G4_T1 | 0.284 |
| BAA_Y1 | 0.284 |
투자 기간, 시기에 따른 누적 수익률
12개월 이동 평균선 추세
| No Slippage | Slippage 0.3% | Slippage 0.5% | ||||
| CAGR, % | MDD % | CAGR, % | MDD % | CAGR, % | MDD % | |
| BAA_G12_T6 | 10.07 | -9.56 | 8.28 | -9.83 | 7.10 | -10.01 |
| BAA_G4_T1 | 13.23 | -9.56 | 11.33 | -9.91 | 10.07 | -10.34 |
| BAA_Y1 | 17.23 | -9.56 | 15.14 | -10.09 | 13.77 | -11.57 |
2023년 2월
BAA_G12_T6. 'IWM', 'VGK', 'EWJ', 'VWO', 'GLD', 'HYG' 에 각 16.7%
BAA_G4_T1. 'EFA' 에 100%
BAA_Y1 'SPY' 에 100.0
이전 관련 포스팅
https://sbinvesting.tistory.com/58
Balanced Bold Asset Allocation (BAA 전략 I)
Dr. Wouter J. Keller (이하 켈러씨) 의 새로운 전략이 나왔다. 강환국 유튜브 덕분에 빠른 소식을 접할 수 있었다. https://youtu.be/CclFfZVSx9k 강환국 유튜브 - BAA 전략 논문을 실제로 읽어보는 것은 처음.
sbinvesting.tistory.com
https://sbinvesting.tistory.com/59
Aggressive Bold Asset Allocation (BAA 전략 II)
지난 시간에 이어 Dr. Wouter J. Keller (이하 켈러씨) 의 2022년 새로운 전략인 BAA 논문을 정리해보자. 논문은 무료로 다운로드 가능하니 직접 읽어보는 것도 좋겠다. 지난번에 포스팅했던 BAA 전략은 Ba
sbinvesting.tistory.com
https://sbinvesting.tistory.com/68
Overfitted Bold Asset Allocation (과최적 BAA 전략 II)
지난 과최적 BAA 전략 I 포스팅에서 거래 규모 기준 상위 200개 정도의 미국 주식 (+ alpha) ETF 중 운용 시작일이 2006/8/1 이전인 ETF 상품 126 개를 이용하여 공격 자산군을 최적화 하였다. 순서를 생각
sbinvesting.tistory.com
'자산관리' 카테고리의 다른 글
| ChatGPT 에게 동적 자산 배분에 대해 묻다 (0) | 2023.02.13 |
|---|---|
| 2023년 1월 결산. Dual 401K 전략 (0) | 2023.02.02 |
| 버핏옹 무작정 따라하기 (0) | 2023.01.28 |
| VTI/Cash 전략 추세 점검 (0) | 2023.01.26 |
| BAA 전략 투자 자산 히스토리 (0) | 2023.01.22 |
